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碳納米管“猛進”

鉅大LARGE  |  點擊量:896次  |  2020年10月20日  

碳納米管導電漿料正在加速替代傳統導電材料,行業格局分層漸顯。一場圍繞于技術、資本、產量的競賽博弈也經已展開。


高工產研鋰電研究所(GGII)數據顯示,2019年國內碳納米管導電漿料出貨量約3.58萬噸(以4%固含量折算),同比上升10%。GGII預計,2020年碳納米管導電漿料市場規模將突破7萬噸。


接近28億的市場空間也引來了資本市場、行業巨頭的搶食,鋰離子電池導電材料接下來的競爭,也將是行業巨頭之間的博弈。


GGII調研數據顯示,2019年碳納米管導電漿料TOP5公司出貨量占比達92.8%。天奈科技、三順納米(被卡博特收購)、青島昊鑫等公司位列其中。


高工鋰電獲悉,為了配合動力鋰離子電池巨頭的產量部署,近期包括天奈科技、卡博特、青島昊鑫、LG均在謀劃碳納米管粉體/漿料的產量擴張。


值得注意的是,隨著碳納米管在動力鋰離子電池領域的市場滲透率不斷提升,馬太效應態勢下,行業巨頭間的搶食也將愈加激烈。


28億新型導電漿料市場競逐


作為鋰離子電池的核心原材料之一,因能顯著提升鋰離子電池的循環壽命和倍率性能,碳納米管導電劑對傳統導電劑的替代速度加快。


根據應用場景不同,鋰離子電池對復合導電劑的材料配比也有所不同。如:碳納米管粉末在三元動力鋰離子電池添加比例為1%,磷酸鐵鋰動力及儲能電池添加比例為1.5%,3C、電動自行車、電動工具添加比例為0.5%。


一般而言,導電漿料中導電劑粉末的稀釋比例約4%。且碳納米管粉末的價格主導著碳納米管漿料整體價格的漲跌。


高工產研鋰電研究所(GGII)數據顯示,在動力鋰離子電池市場帶動下,2019年我國鋰離子電池用導電劑粉體出貨量8278噸,同比上升6.9%。


其中,常規導電劑中導電炭黑和導電石墨銷量(不含復合導電劑)分別為6040噸和690噸,碳納米管粉體導電劑(含其復合導電劑)出貨量1432噸,同比上升10.2%,折合碳納米管導電漿料達3.58萬噸(以4%固含量折算),成為導電劑市場中上升最為強勁的部分。


GGII預計,在未來幾年,我國新型導電劑,特別是碳納米管導電劑將逐步代替傳統導電劑,到2020年碳納米管導電漿料市場規模將突破7萬噸。


按照目前單噸碳納米管導電漿料3.8萬-4.1萬價格測算,2020年相關市場空間預計達到26.6億-28.7億。


面對可觀的市場空間,近年來,資本市場、國內外大型公司也在碳納米管導電劑領域動作頻頻。


回溯近兩年的大事件,天奈科技科創板上市,卡博特收購三順納米落地,道氏技術將青島昊鑫納入麾下,碳納米管復合導電漿料在動力鋰離子電池領域的滲透率超過50%,頭部公司市場迅速聚攏。與此并行發展的,還有各家碳納米管粉體/漿料的產量擴張。


隨著碳納米管在動力鋰離子電池領域的市場滲透率不斷提升,配合動力鋰離子電池巨頭需求展開全球產量部署,碳納米管頭部公司的競爭邊界將會不斷拓寬。


但與此同時,隨著動力鋰離子電池市場向巨頭公司集中,供應鏈公司進入壁壘越來越高,基于終端對供應鏈的嚴苛把控,碳納米管導電漿料市場也將收窄至少數幾家公司手里。


巨頭之間博弈加劇


從碳納米管導電漿料市場格局來看,群雄割據的局面已經開啟。GGII調研數據顯示,2019年國內碳納米管導電漿料出貨量中,TOP5公司出貨量占比達92.8%。其中包括天奈科技、三順納米、青島昊鑫等。


受益于動力鋰離子電池市場規模需求的上升,近幾年碳納米管出貨量呈現快速上升。2015-2019年,國內碳納米管出貨量從0.83萬噸上升至3.58萬噸,且增勢仍在保持。


基于市場增速、市場空間可觀,近來資本市場和國內外大型公司在碳納米管導電漿料領域動作頻頻。


今年四月,全球領先炭黑材料龍頭卡博特作價1.15億美元(折合人民幣約8億元),正式完成對三順納米的收購,成為全球唯一一家覆蓋所有主流鋰離子電池導電劑材料的公司。


高工鋰電了解到,卡博特珠海基地于2019年五月開工建設,一期鋰離子電池導電材料年產量規劃達1萬噸。


作為近幾年碳納米管導電劑的行業銷冠,天奈科技于去年七月赴科創板成功上市。天奈科技2019年碳納米管導電漿料的產量為1.2萬噸。


IPO募資方法中,天奈科技募集10.3億元,投向與碳納米管材料相關的三大項目。其中包括“年產3000噸碳納米管與8000噸導電漿料”的產量擴建。


2019年,青島昊鑫導電漿料新車間順利建成投產,生產量力也從1萬噸/年向2萬噸/年邁進。


近期,LG也有意投資約650億韓元(折合人民幣3.8億元),將韓國麗水廠的碳納米管產量從500噸提升至1700噸。


可以看到的是,巨頭入場、資本涌動、產量擴張、成本下降已經成為現階段碳納米管市場的主旋律,隨著碳納米管產量的加速釋放,橫生變數的市場競爭也將越加激烈。


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